案例8 公司发行债券的条件
天元股份有限公司现有净资产额2900元。为了扩大生产规模，计划向社会发行企业债
券1500万元。 公司工作人员按照董事长的要求， 准备了有关文件， 并请公司的法律顾问进行
审查。假设你作为天元公司的法律顾问，受托对该公司发行债券前的工作进行审查：
(1)天元股份有限公司为发行债券准备好的送批文件有：公司章程、公司董事会名单、
公司登记证明、 公司资产评估和验资报告、 公司近三年经营状况分析报告、 公司债券募集办
法。依照我国《公司法》的规定，请协助天元公司选择准备必须送批的文件。
(2)董事长问公司经理：“公司债券票面上要载明哪些内容，还需要我签字吗？”经理回
答：“我问过一个朋友，他们公司发行债券时，债券上主要写了：公司的住所、公司债券发
行的日期和编号、 还本期限和方式、 公司的印记和法定代表人的签章、 审批机关批准发行的
文号和日期。”作为公司的法律顾问， 请根据有关法规规定告知董事长， 该公司发行债券时，
债券票面上还应载明哪些内容？
(3)对天元公司的申请，国务院证券管理部门能否批准？为什么？
[正确答案]
（1）应提交的文件有：公司登记证明；公司章程；公司债券募集办法；资产评估报告
和验资报告。

（2）除经理所说的内容外，还应有：公司的名称、公司债券的面额、公司债券的利率
和利息的支付方式。
（3）不能，因为发行债券的股份公司的净资产额最低必须达到3000万元，债券总额不
得超过净资产额的40％。
[考点集成]
关于公司发行债券的条件：（1）股份有限公司的净资产额不低于人民币3000万元，有
限责任公司不低于6000万元 ;（2）累计债券总额不超过公司净资产额的40%;（3）最近3年
平均可分配利润足以支付公司债券1年的利息;（3）资金投向符合国家产业政策;（4）债券
的利率不得超过国务院限定的利率水平;（5）国务院规定的其他条件。
已经发行过的债券的公司，有下列情形之一的，不得再次发行公司债券（1）前一次发
行的公司债券尚未募足的；（2）对已经发行的公司债券或其债务有违约或者延迟支付本息
的事实，并且仍处于继续状态的。